تقترب مجموعة «بريكس» من بناء منظومة مدفوعات أكثر استقلالاً عن البنية المالية التقليدية، بعدما عالجت أنظمة الدفع الفوري المحلية في دول المجموعة معاملات تجاوزت قيمتها 10 تريليونات دولار خلال 18 شهراً، وفق تقرير لـ«فايننشال تايمز».
ويعكس الانتشار السريع لأنظمة مثل «UPI» الهندي و«Pix» البرازيلي قدرة دول المجموعة على تطوير بدائل محلية واسعة النطاق للمدفوعات القائمة على البطاقات.
وقال التقرير إنه على مدى الأشهر الـ18 الماضية، عالجت أنظمة المدفوعات الفورية داخل التكتل الذي يضم 11 عضوًا معاملات تزيد قيمتها على 10 تريليونات دولار، وهي تتجاوز منافسين أمريكيين مثل ماستركارد وفيزا في بعض أكبر أسواق العالم، رغم أن الاستخدام عبر الحدود لا يزال صغيرًا.
وأصبح لدى نظام UPI الهندي وPix البرازيلي — وهما نظامان مدعومان من الحكومة يحوّلان الأموال من حساب إلى حساب من دون الاعتماد على بطاقات الخصم أو الائتمان — الآن أكثر من 550 مليون مستخدم و170 مليون مستخدم على التوالي، وهما يستكشفان إمكانية الربط مع بنوك مركزية في الخارج. ويمكن أن يساعدهما ذلك على زيادة المدفوعات عبر الحدود وإيجاد حلول لمشكلات مثل تحويل العملات بسرعة.
وعندما اجتمع أعضاء بريكس الأربعة الأصليون — البرازيل وروسيا والهند والصين — لأول مرة في عام 2009، كان إنشاء عملة احتياطية عالمية جديدة تنافس الدولار الأميركي هدفًا مركزيًا للمجموعة. وتتمثل إحدى العقبات في أن بريكس بعيدة كل البعد عن كونها تكتلًا نقديًا موحدًا، إذ إنها مزيج غير متوافق إلى حد كبير من العملات التي لديها ضوابط على رأس المال أو أسعار صرف ثابتة في الغالب، مثل الرنمينبي الصيني، وأخرى يتم تداولها بحرية في الغالب، مثل الريال البرازيلي. ونتيجة لذلك، من الصعب تحويل المعاملات من عملة إلى أخرى بسرعة من دون المرور بالسوق الأكثر سيولة للدولارات الأمريكية كخطوة وسيطة.
لكن أنظمة المدفوعات الفورية المحلية، التي غالبًا ما تستخدم رمز QR أو علامة تعريف لإرسال الأموال في الوقت الفعلي، شهدت ارتفاعًا كبيرًا في شعبيتها وبدأت في الارتباط عبر الحدود. وهذا يزيد الضغط لإيجاد حلول لتحويل العملات وتسوية المدفوعات بسرعة.
مدفوعات ب 7 تريليون دولار
عالج Pix مدفوعات تزيد قيمتها على 6.8 تريليون دولار العام الماضي، بينما عالج UPI ما قيمته 3.4 تريليون دولار في السنة المنتهية في آذار، وفقًا للبيانات الرسمية. وفي كل مرة ينسحب فيها المسؤولون من دول بريكس من المحادثات في نهاية هذا الأسبوع لشراء قهوة أو الذهاب إلى مطعم، سيصادفون UPI.
وبينما لم تتجاوز سوى حصة ضئيلة من أصل نحو 315 مليار دولار التي عالجها UPI في آب حدود الهند، فقد أبدت دول أخرى اهتمامًا بقبول مدفوعاته. وقد دمج نظام المدفوعات في سنغافورة UPI منذ عام 2023.
ويعمل البنك المركزي الأوروبي على مشروع لربط منصة المدفوعات الفورية الأوروبية TIPS بنظام UPI، مع التخطيط لتجربة في النصف الأول من العام المقبل، كما تجري أيضًا دراسات أولية بشأن إمكانية الربط مع Pix، وفقًا لعرض تقديمي للبنك المركزي الأوروبي.
Pix البرازيلي
وأصبح Pix الشكل الأكثر شعبية للمدفوعات الإلكترونية في البرازيل من حيث عدد المعاملات منذ إطلاقه قبل نحو ست سنوات، بما في ذلك الدفع مقابل الخدمات عبر الإنترنت التي تقدمها شركات عالمية.
وقال جواو ديل فالي، الرئيس التنفيذي لشركة EBANX، وهي منصة للمدفوعات عبر الحدود متخصصة في الأسواق الناشئة: «عندما تأتي شركة مثل غوغل أو ميتا أو نتفليكس أو غيرها إلى البرازيل، فإنها تحتاج إلى قبول طرق الدفع المحلية». ومع كون المدفوعات المتكررة للاشتراكات والميزات الأخرى مدمجة الآن في Pix، أضاف: «الأمر بسيط جدًا».
عقبات العملة
كما تعرقل الاختلالات التجارية إقامة روابط أعمق بين العملات. فالهند تدفع بشكل متزايد ثمن النفط الخام الروسي بعملتها الخاصة، لكن موسكو لديها استخدام محدود للروبيات لأنها تشتري القليل من الهند في المقابل.
إذا وجدت البنوك المركزية آلية بديلة للتسوية أو أصلًا مرجعيًا مشتركًا — اقترح محللون أنه قد يكون مرتبطًا بالذهب أو بسلة من العملات — فقد يساعد ذلك على تثبيت الروابط بين هذه الأنظمة سريعة النمو، سواء بالنسبة إلى الكثير من المدفوعات الفورية الصغيرة أو التحويلات الكبيرة الخاصة بالتجارة الثنائية.
ومن الناحية النظرية، سيعمل هذا بسرعة أكبر من النظام الحالي وسيكون أقل اعتمادًا على الأنظمة الغربية. وقد اتهمت الولايات المتحدة بريكس بالترويج للتخلص من الاعتماد على الدولار، وهو ما تنفيه دول أعضاء مثل الهند.
وقال ديل فالي: «هنا تكمن الكثير من الفرص، وهنا ستحب الدول أن تتمتع بهذه المرونة لإجراء معاملات ثنائية من دون إشراك أي طرف آخر… من المحتمل أن تكون التسوية الدولية هي الشيء الأكثر أهمية».
