أوقف بنك جيه بي مورغان تشيس عمليات الإقراض لصندوق التحوط Situational Awareness التابع لليوبولد أشينبرينر، بعد أن أدت خسائر فادحة مرتبطة باستثماراته في الذكاء الاصطناعي إلى انهياره تقريباً، وفقاً لمصدر مطلع على الأمر صرّح لوكالة رويترز.
وقد قام صندوق التحوط المتخصص في الذكاء الاصطناعي بتصفية معظم حيازاته من الأسهم العامة لصالح شركة سيتادل، بعد أن كشف انهيار عالمي في أسهم شركات تصنيع الرقائق عن خسائر فادحة في استثماراته ذات الرافعة المالية.
برز آشنبرينر، الباحث السابق في OpenAI والذي أسس شركة Situational Awareness عام 2024، بفضل استثماراته الضخمة في شركات منظومة الذكاء الاصطناعي وعوائده المذهلة.
وأفاد مصدرٌ بأن بنك JPMorgan، أحد الممولين الرئيسيين للصندوق، أبلغ Situational Awareness بنيته إنهاء علاقته التمويلية بعد الخسائر.
ولا تزال بنوك أخرى في وول ستريت، من بينها غولدمان ساكس وسيتي غروب وبنك أوف أميركا، تعمل كوسيط نشط للشركة. كما بدأت الشركة مؤخراً بالتعاون مع Clear Street، وهي شركة وساطة مالية مقرها نيويورك.
وكانت صحيفة فايننشال تايمز أول من نشر الخبر.
صدمة المحفظة الاستثمارية
عادةً ما تلجأ صناديق التحوط إلى اقتراض رأس المال لتعظيم عوائدها، إلا أن الصفقات المركّزة قد تشهد تدهوراً سريعاً في ظل تقلبات الأسواق، مما يزيد من احتمالية تكبد خسائر فادحة.
ففي شهر يوليو، أدت موجة بيع واسعة النطاق طالت أسهم شركات الرقائق الإلكترونية العالمية إلى تفعيل “نداء الهامش” (مطالبة بتغطية إضافية) للصندوق، مما وضعه أمام خيارين صعبين: إما جمع رأس مال جديد من المستثمرين أو تسييل كامل محفظته الاستثمارية.
وقد أبلغت شركة سيتويشنال Situational المستثمرين الشهر الماضي بأن قيمة المحفظة قد انخفضت بنسبة 67% خلال شهر يوليو وحده.
وفي ذلك الوقت، صرح أشنبرينر، الذي يبلغ من العمر منتصف العشرينيات، للمستثمرين بأن الصندوق قد اقترب من “مستوى تآكل دائم لرأس المال يتجاوز الحدود المقبولة لدينا”، مشيراً في الوقت ذاته إلى أن الصندوق لا يزال متفائلاً بشأن الأسس الجوهرية للمحفظة.
كما أثارت هذه الخسائر الحادة اهتمام الجهات الرقابية المعنية بالأوراق المالية الشهر الماضي، إذ أفادت وكالة رويترز بأن هيئة الأوراق المالية والبورصات الأميركية قد وجهت مذكرات استدعاء لبنوك في وول ستريت تتعامل مع شركة سيتويشنال أورينس Situational Awareness، وذلك للحصول على معلومات حول صفقات الصندوق واستخدامه للرافعة المالية.
